Bitcoin lateral a la baja cotiza por debajo de 20.000 $ desde ayer. Subida insuficiente de la tasa de hash que sigue en peligro de perder soporte. Ethereum, en lateral con velas diarias sin rango y se mantiene por encima de 1.000 $.
Pendientes de los datos de inflación en la UE y EEUU. ayer en el último tercio de la sesión retroceso de S&P 500 cuyos futuros abren por debajo del soporte de MA 20. Petróleo rebota al alza y el Dollar Index sigue parado. Las acciones de referencia retrocedieron; especialmente MSFT que perdió el soporte clave. A cierre TSLA conservó soporte 700 $
Además del desplome del Barril de Brent hoy ( -6.50 % 17.30 h) todas las materias primas y metales industriales, con la referencia del cobre al frente, caen como consecuencia del Dollar King. La moneda de pago es, el billete verde. Otro afectado será China por sus cotizaciones artificiales de un Yuan parejo al USD.
Si el dólar no cae rápidamente más allá de los soportes recientes (ver vídeo anterior) el índice de referencia BCOM de materias primas podría terminar la semana por debajo de la MA 50 semanas.
China, sin inventarios de metales industriales, los pagará más caros.
Pero, para Europa, JP Morgan no descarta un escenario peor. El Euro podría cotizar a 0.90 $.
El departamento de Forex de JP Morgan analiza que si se realiza un modelo cuantitativo que ponga en relación previsiones de crecimiento de EEUU y previsiones de caída de crecimiento o PIB de la Eurozona, trasladado al precio de las divisas, cada downgrade en 1 punto de la eurozona puede equivaler a + 3 % en USD.
Sus cálculos les llevarían al objetivo 1 $ / 0.90 Euros.
El USD sigue su recorrido bajista de recorte producto de la sobrecompra que ha llevado a cierres de largos que, conseguido el objetivo de la paridad, han recogido beneficios. ¿Qué recorrido a la baja le espera al USD en la sesión de hoy?
Con la novedad de un nuevo impuesto a los bancos a propuesta del gobierno, la cartera de banca española – la que más peso tiene en el IBEX 35 – cae un – 5 % una hora antes del cierre. Esta cartera es uno de los activos / ETF que más pierde hoy en toda Europa.
El impuesto a los Bancos se impondrá en 2022 y 2023 y pretende recaudar 3.000 millones en dos años. Como ya hemos explicado en este blog, las energéticas también verán gravados sus beneficios – no sólo en España puede que incluso también en EEUU –
Los top losers en Banca española (una hora antes del cierre)
La cartera de energía española también afectada por los gravámenes al sector
La cartera IBEXIE de Energía española, que tantas alegrías había dado en 2021, superando el doble el rendimiento del IBEX además de atractivos dividendos, sigue en caída libre desde que en la primavera llegó a máximos históricos.
Fue precisamente en primavera cuando el gobierno – y otros de la UE – expresaron su intención de gravar beneficios de las energéticas. Hoy cae – 1.60 % pero, desde que alcanzó los mencionados máximos históricos ha perdido -11 %.
Con la paridad euro / dólar, cierre de largos en Dollar Index y derrumbe del Barril de Brent que intenta en intradía presentar un soporte en 100 $ barril. Giro total de la volatilidad y vuelve el mercado a la MA 20 Sesiones S&P 500. La volatilidad del DAX giró a la baja cerró el gap y el índice de Frankfurt rebota.
La bajista más destacada TSLA – 1.55 % perdería el soporte de los 700 $ acción. Recordamos, como hemos visto esta mañana que la acción cerró con envolvente bajista.
A la espera del volumen necesario para convertir la sesión de hoy en una jornada de cortos, se ha alcanzado la paridad Euro y Dólar por primera vez hace 20 años (15 julio de 2022). El Dólar sigue alcista pero cuidado con cierres parciales importantes de largos; pueden provocar rebotes imprevisibles.
Apple, AMZN, MSFT y Alphabet – 0.60 %
TWTR ( ayer – 11 %) Pre apertura – 0.92 % 32.35 $
La proyección bajista del último lateral acabaría en 31.33 $
Al margen del corto o muy corto plazo, desde el inicio de semana el mercado está enviando señales claras bajistas que podrían fraguarse pronto en cortos si las malas previsiones sobre publicación de resultados se cumplen a partir de mañana. Por el momento falla el volumen aunque, como podemos ver en el gráfico de portada, el short interest o posiciones cortas en el S&P 500 están en ascenso.
La primera señal clara bajista hace referencia a la aversión al riesgo frente a un apetito desmedido por el Dólar que se mantiene en máximos de los últimos 20 años. A pesar de la extrema sobrecompra, vemos como las posiciones largas se mantienen.
La siguiente señal, nos marca el porqué de los máximos del valor refugio ( Dólar) . Las previsiones sobre los resultados que se empiezan a publicar mañana son cada vez más pesimistas.
El trazo color azul son las previsiones a la baja y el trazo dorado es la trayectoria (invertida en el gráfico) del USD.
Esto no hace más que ratificar un camino largo hacia los cortos; ya que en junio, al publicarse qué activos estaban ganando dinero en el S&P 500, se vio de forma incontestable que era la energía. La banca, que empieza a publicar resultados mañana, perdía ya entorno a – 10 %.
Por último, si tomamos un activo “clásico” de especulación que se ha visto beneficiado por un ciclo de crecimiento rápido y entrada masiva de dinero institucional (entonces dinero muy barato) podemos fijarnos en la pérdida de capitalización del Bitcoin a medida que crece que la aversión por el riesgo.
Invertir en minería blockchain era una buena inversión hasta que empezó el año 2022. El inversor podía posicionarse en el mercado cripto sin necesidad de comprar Bitcoins u operar en ETF ‘s de BTC denominados en Dólares. Riot Block chain, sobre la que ya hemos escrito en este blog, y Core ( ambas en NASDAQ ) han perdido un – 90 % de su valor en 6 meses.
En los inicios de la cotización de estas empresas en NASDAQ, la tasa de hash vivió feliz en zona de máximos históricos ya que muchos inversores tomaban esta métrica – ahora en crisis – como síntoma de la salud financiera de su inversión.
Con el desplome de BTC, agudizado por el fin del dinero “gratis” de la FED, las mineras se vieron obligadas a vender de forma continuada sus monedas minadas con el fin de hacer frente al día a día; con ello las expectativas de rentabilidad minera se vinieron abajo ( la tasa de hash muestra esas expectativas) junto con sus acciones y criptomonedas, arrastrando a LUNA TERRA o Celsius entre otras stable y brókers.
Ayer Core anunció que se había visto obligada a vender el 80 % de sus BTC – a un precio sobre los 23.0000 $ – con el fin de proveerse de liquidez.
Avanzan los cortos en DAX hacia el soporte clave de 12.600 ptos. La volatilidad presenta GAP alcista que debe perdurar y crecer para mantener impulso bajista en el De40. Dólar muy alcista y Euro pulverizando mínimos durante la mañana de Europa.
