El XAUUSD encuentra soporte en 1940 $ onza en la primera hora del contado de Europa. En el momento en que el T Note (Bonos / Precio) ha encontrado soporte también, formando en H1 una figura de continuidad alcista.

¿Mantenemos cortos en Oro o cerramos?

El momento para decidir la continuidad o no de los cortos en oro abiertos ayer, estará en si tenemos, o no, vela de confirmación que tome como soporte la actual Resistencia 119.15. Si es así, lo habitual es que el oro, no sólo consolide soporte en 1940 $ si no que podría rebotar al alza por encima de MA 20 Sesiones.

Por técnico en el intradía el oro mantiene fundamentos bajistas (Gráfico de portada), pero como ya sabemos el problema son los Bonos y, en especial su volatilidad que se mantiene en máximos; y ahora, mandan los Bonos, como vimos en la sesión de ayer.

Siguiente gráfico volatilidad Bonos MOVE Index. 

El BTC muestra debilidad con la caída de hash – aunque todavía tiene soporte – esa circunstancia se traduce en falta evidente de liquidez en el BTC (rango minúsculo de las velas de Diario)  a medida que se acerca a la resistencia MA 50 Sesiones.

Soporte 40. 500 $ y 39.900 $ (línea clavicular del H-C-H comentada en el vídeo de ayer).

El Ethereum muestra más fortaleza, con segunda vela de confirmación de ruptura de directriz bajista, Resistencias en 3.130 $ y 3.200 $ MA 20 Sesiones. Cualquier vela de Diario con soporte del ETH por encima de MA 20, alcista.

Los Futuros de S&P 500 llevan alcistas desde el pre market. Han tomado el soporte de MA 50 ( 4.400 PTOS) y suben hasta la primera Resistencia (MA 20) dónde aparece el primer rechazo de la tercera vela alcista (tres soldados) de H1.

Aprovechando que, desde el pre market, el VIX es una buena referencia ( correlación inversa S&P 500 / VIX índice de volatilidad) el VIX en H1 nos dará una buena lectura sobre si hay posibilidades de recorrido más allá de MA 20 4.450 Ptos en S&P.

Para un mayor recorrido alcista de S&P 500, necesitamos que el VIX en intradía cierre el gap y que no rebote en el soporte.

Si hay pérdida de momentum bajista en VIX y, al mismo tiempo, en el S&P 500 H1 no se activa el patrón de tres soldados ( con la cuarta vela alcista) ; se ha acabado la operación.

Telefónica está siendo la mejor acción de abril del IBEX – dejando aparte el sector energía- la inflación, que favorece una compañía de telefonía que puede trasladar las subidas de precios al consumidor final, y la Beta respecto al IBEX la están beneficiando. Si abre alcista la próxima vela de mayo, objetivo 6 Euros. Resultados 12 mayo.

El objetivo de la vela de mayo es abrir dentro del canal alcista y, tomar la MA 50 (Meses) como soporte. Objetivo 6 Eur.

El YEN sigue en mínimos (máximos de 20 años USDJPY) mientras el Dollar Index presenta sobrecompra en Diario y Semanal. Los análisis de pre market de hoy, alertan acerca de la relación Yen / Yields de Bonos. Ya que la divisa de Japón es valor refugio y habitual en operaciones de carry trade (especulación entre créditos tomados en Yenes y amortizados en Dólares).

La pregunta es si la venta de yenes puede desembocar en rally / volatilidad en los Bonos. 

Si repasamos los gráficos relativos a estos activos nos encontramos con subida en el MOVE ( volatilidad de Bonos) y rally en las yields del Bono USA 10 años cerca de la Resistencia 3 %.

Por otro lado, seguimos llamando la atención sobre los movimientos del oro en las últimas sesiones y su volatilidad extrema en la sesión de ayer llegando a 1999$ para retroceder después ( es verdad que ayer la Bolsa de Metales preciosos de Londres estuvo cerrada por festivo).

Por todo ello, atentos a como acaba todo esto en el Dólar y el el Oro. Los movimientos pueden ser imprevisibles, pero los habrá.